NDF vs CFD
NDF og CFD er finansielle værktøjer, der anvendes på de finansielle markeder i mange dele af verden, især Forex-markeder, mæglere og investorer til at bogføre overskud ved transaktioner og for at beskytte den finansielle risiko, der er almindelig på de finansielle markeder. At minimere eksponering for risiko skabt af udsving i priser på råvarer og fremmed valuta. Der er mange ligheder i disse to værktøjer, men der er også forskelle, der skal fremhæves.
NDF
NDF betegnes som ikke-leverbar terminsforretning og er en futureskontrakt på en valuta, der ikke handles stærkt eller ikke er konvertibel. Fortjeneste eller tab ved transaktion bestemmes på baggrund af forskellen i valutaens pris på afviklingstidspunktet og den kurs, der er aftalt mellem sælger og køber på tidspunktet for transaktionen. NDF har en tidsperiode, som det er aftalt på en dato og afsluttes på afviklingsdatoen. Disse NDF'er har normalt en tidsperiode på en måned, men NDF'er, der er længere med et års varighed, er også almindelige.
Priserne på NDF'er er udtrykt i amerikanske dollars og er i dag blevet et meget populært sikringsværktøj for mange virksomheder, da de tjener til at minimere eksponering for risiko ved handel i valutaer, der ikke har mange brugere.
CFD
CFD kaldes også en kontrakt for forskel. Dette er en kontrakt mellem en sælger og en køber. Køberen lover at betale forskellen mellem aktivets værdi på tidspunktet for kontraktens gennemførelse og den værdi, der er aktuel på en fremtidig dato. Hvis denne forskel viser sig at være negativ (hvilket sker, når købernes forventning går galt), er det sælgeren, der betaler forskellen i værdi.
CFD'er er således faktisk derivater, der giver investorer mulighed for at få fordel af de bevægelige priser og give et instrument til at spekulere på de finansielle markeder.
